Réussir les entretiens en M&A - Merger

Name: Réussir les entretiens en M&A – Merger
Author: Guillaume Pommier

Réviser les concepts techniques sur les merger testés pendant les entretiens
(motivations, financement, synergies, analyse relution/dilution, impacts sur l'EqV et l'EV)

Retrouvez ce cours dans les packs suivant :

Pack Premium Pack Deluxe

Le cours s’adresse aux étudiants qui recherchent dans les domaines :

M&A

5 sections

17 vidéos

1 test

1h30

Objectifs du cours

Différencier une acquisition et une fusion et comprendre les enjeux stratégiques derrière chaque type d’opération en M&A
Analyser les motivations des acheteurs et vendeurs en M&A : croissance externe, diversification, synergies, sortie d’investisseurs, optimisation fiscale, etc.
Maîtriser les différents modes de financement d’une acquisition : cash, dette, actions, earn-outs, et comprendre leurs implications financières et stratégiques
Décrypter le concept de synergies en M&A et savoir les quantifier pour évaluer l’impact réel d’une acquisition sur la valeur de l’entreprise
Réaliser une analyse relution/dilution pour déterminer si une acquisition est relutive ou dilutive pour l’acquéreur
Comprendre l’impact d’une acquisition ou cession sur la valorisation et savoir comment ajuster l’Equity Value et l’Enterprise Value en fonction des transactions

Preview du cours

Plan du cours

Vidéo 1 : Quelle est la différence entre une fusion et une acquisition ?
Vidéo 2 : Pourquoi acquérir ou céder une entreprise ? (Partie 1)
Vidéo 3 : Pourquoi acquérir ou céder une entreprise ? (Partie 2)
Vidéo 4 : Qu’est-ce que les synergies ?
Vidéo 5 : Quelles sont les étapes d’une acquisition ou cession ?
Vidéo 6 : Qu’est-ce qu’une OPA et OPE ?
Vidéo 7 : Quelles sont les tactiques de défense face à une OPA ou OPE ?
Vidéo 8 : Quels sont les moyens de financement d’une acquisition ?
Vidéo 9 : Quels sont les avantages et les inconvénients du paiement en titres ?
Vidéo 10 : Quels sont les avantages et les inconvénients du paiement en cash ?

Présentation du cours

M&A : Comprendre la logique derrière les fusions et acquisitions

Les fusions et acquisitions (M&A) sont au cœur du métier de banquier d’affaires. Pour réussir en M&A, Private Equity ou Corporate Finance, il est essentiel de comprendre les mécanismes financiers, stratégiques et opérationnels qui sous-tendent chaque transaction.

Pourquoi ce cours est essentiel ?

Comprendre le rôle du banquier M&A : conseiller un acheteur ou un vendeur, structurer une transaction, optimiser le financement et maximiser la création de valeur.
Se préparer aux questions incontournables en entretien : acquisition vs fusion, pourquoi acheter ou vendre une entreprise, comment financer une transaction, comment définir la création de valeur en M&A, analyse relution/dilution et impact d’une acquisition sur le BPA, effet sur l’Equity Value et l’Enterprise Value

Ce cours vous apportera une compréhension approfondie des fusions-acquisitions, un atout indispensable pour réussir vos entretiens et votre carrière en M&A et Corporate Finance.

Cours dispensé par un ancien banquier M&A de Lazard

Guillaume Pommier est diplômé de Sciences Po Strasbourg et l’ESSEC. Après deux stages en M&A chez Pramex International et Deutsche Bank, il intègre l’équipe TMT de Lazard directement comme analyste M&A. Co-fondateur de Training You, il a développé l’ensemble des cours sur le fit et la technique pour les entretiens en M&A. Guillaume est aussi responsable des formations dispensées par Training You pour les partenaires associatifs et écoles.